Fusions-acquisitions
Fusions, acquisitions et offres publiques impliquant des entreprises suisses et européennes.
UniCredit devrait s'engager sur une reprise amicale de Commerzbank, selon le gouvernement allemand
Des responsables allemands s'attendent à ce qu'UniCredit accepte une acquisition collaborative de Commerzbank, maintenant la banque cotée et préservant sa base de capital tout en poursuivant une stratégie de croissance.
Bernstein abaisse la note de Deutsche Telekom sur les risques relatifs à T-Mobile US ; BT est désigné comme le meilleur opérateur européen
Les analystes ont abaissé la valorisation de Deutsche Telekom dans un contexte d'incertitude concernant un éventuel regroupement américain et la concurrence allemande sur le marché de la transmission à large bande, tandis que la perspective de BT s'améliore grâce à la stabilisation d'Openreach et à la réduction des dépenses en capitaux.
UBS fait face à des contraintes réglementaires et examine les opportunités de fusions aux États-Unis dans le contexte d'un changement de politique suisse
Les mesures de restrictions réglementaires imposées par la Suisse aux filiales étrangères de l'UBS incitent les rumeurs sur une éventuelle acquisition par les États-Unis, en particulier avec Morgan Stanley, alors que la banque cherche à faire face aux exigences plus strictes en matière de capital.
Helvetia Baloise accélère son intégration dans les opérations quotidiennes, a pour objectif 650 millions de francs
Une compagnie d’assurance combinée a transféré l’intégration de son bureau de projet central aux lignes opérationnelles, justifiant cette décision par une fusion juridique plus rapide que prévue et par le nouvel élargissement de son rôle dans la transformation par l’IA.
UBS améliore les règles de capital, économisant chaque année des centaines de millions
Le régulateur suisse autorise l'utilisation partielle des titres AT1, atténuant les exigences en matière de capitaux d'UBS dans le cadre des réformes post-Crédit Suisse
Elmet to expand EU refractory metals footprint with German tungsten assets
Elmet Group’s acquisition of ams OSRAM’s tungsten and molybdenum operations in Schwabmünchen, Germany, expands its critical materials capabilities and marks its first EU manufacturing presence.
Künzli CEO Roberto Martullo seeks Bally takeover amid bankruptcy
Swiss shoe maker Künzli's owner proposes buying the distressed Bally brand, its boutiques and production assets as the former luxury footwear group faces insolvency and a CHF 20 million debt pile.
SEC autorise la fusion de VerifyMe-OpenWorld pour le vote des actionnaires
Le régulateur américain a approuvé la fusion qui créerait OpenWorld, Inc., spécialisée dans la blockchain, qui sera cotée sous le symbole OPNW sur le NASDAQ, après l'approbation des actionnaires le 24 septembre.
Les dirigeants de Nemera évaluent une vente de 3 milliards d'euros après l'essor de la demande pour leur dispositif à base de GLP-1
Le fabricant français de dispositifs de délivrance des médicaments Nemera suscite l'intérêt des racheteurs dans un contexte de forte croissance de la demande pour ses systèmes de délivrance de GLP-1 pour la perte de poids et d'insuline. Les propriétaires sont en cours de vente.
Les actionnaires de Private Equity étudient la vente de Nemera après la forte demande en dispositifs à base de GLP-1
Astorg et Montagu évaluent un éventuel retrait de l'entreprise de distribution de médicaments Nemera, avec une possible valorisation à 3 milliards d'euros. Le processus de conseil débutera dans les prochains mois.
Les discussions entre Workday et Silver Lake fixent un plancher de valorisation pour les fusions-acquisitions dans le logiciel
L'offre potentielle de 224 $/action de Silver Lake pour Workday signale un plancher à 15x EV/FCF N28 pour les opérations de logiciels d'entreprise. Les pairs européens Nemetschek et Sage ont bondi à la nouvelle, tandis que l'appel aux résultats de Workday a évité toute spéculation sur un deal.
Calian achète Galaxy Broadband pour 51,5 M$
Un paiement anticipé de 24 M$CAN fait suite à un earnout de 27,5 M$CAN lié aux conditions de la clôture. Cette opération élargit les capacités de connectivité à distance et de communication par satellite de Calian.
Perion achète la firme spécialisée dans les media en magasin PRN pour une somme allant jusqu'à 12 millions de dollars
L'accueil d'autres 4 500 réseaux de magasins et d'un EBITDA prévu de 3 millions de dollars en 2027. Perion assure que l'acquisition est accrétive dès la clôture, sans perturbation des relations avec les détaillants.
Martin Marietta clôture l'accord de 2 milliards de dollars avec Lhoist North America pour les réserves de calcaire
Cette acquisition ajoute plus de 2 milliards de tonnes de réserves au portefeuille de Martin Marietta, élargissant ainsi sa division spécialisée dans la chaux et le calcaire. Les termes financiers restent confidentiels.
Vision Marine conclut un accord de rachat inversé non obligatoire avec une entreprise spécialisée dans les systèmes sans pilote
Afin de passer à des systèmes autonomes, Vision Marine Technologies va fusionner avec une société privée non divulguée dans une opération qui nécessitera 25 millions de dollars de financement et 100 millions de dollars de commandes d'ici 2027.
nVent achète Maverick Power pour 1,75 milliard de dollars dans le domaine des centres de données
La transaction élargit le portefeuille d'infrastructures d'alimentation de nVent, avec des appareillages de faible et de moyenne tension pour les Data Centers. Le financement inclut un prêt provisoire de la Banque de l'Amérique.
Valerio Therapeutics achète Etherna pour 30 millions d'euros dans le cadre d'une transaction en numéraire et actions
L'acquisition de 30 millions d'euros, financée en partie par une PIPE de 40,25 millions d'euros, élargira la gamme de produits de Valerio avec les immunothérapies d'Etherna. Le vote des actionnaires est prévu pour octobre 2026.
Valerio Therapeutics achète Etherna pour 30 millions d'euros en espèces et actions
La société française de biotechnologie Valerio a obtenu un financement PIPE d'un montant de 40,25 millions d'euros pour financer l'acquisition d'Etherna Immunotherapies, pour un montant de 30 millions d'euros. L'opération est soumise au vote des actionnaires en octobre 2026.
Shell étudie une vente de 8 milliards de dollars d'actifs chimiques aux États-Unis, à l'occasion d'une offre d'Exxon et de LyondellBasell
Shell cherche des acheteurs pour ses activités en Amérique du Nord dans le secteur des produits chimiques, notamment le complexe de Monaca, avec des deals potentiels évalués jusqu'à 8 milliards de dollars. Exxon et LyondellBasell font partie des prétendants qui évaluent ces actifs.
Bernstein examine un rapprochement ou un acqᐊᐎe de Hershey-Mondelez
Les analystes modélisent une éventuelle prise de contrôle d'Hershey par Mondelez, en projetant une dilution ou une accruation des bénéfices selon les hypothèses de levier et de synergie. Aucun dialogue officiel n'a été signalé.
Bernstein considère le rapprochement Hershey-Mondelez comme une option à long terme
Les analystes modélisent une potentielle acquisition de Mondelez par Hershey, puiséront l'EPS en fonction des objectifs de levier et de synergie. Les obstacles liés à la gouvernance restent importants.
JPMorgan attire le patron de l'acquisitions technologiques de Bank of America pour un rôle en Amérique du Nord
David Fishman rejoint JPMorgan en tant que vice-président et responsable des opérations de M&A et de technologies en Amérique du Nord, sous le contrôle des co-directeurs des activités d'investissement bancaire et du directeur général de la M&A mondiale de la banque. M. Fishman a passé 15 ans chez BofA, dont 14 comme coponctionnaire de l'équipe de M&A TMT.
Le soutien de l'offre de rachat de Bidco sur Pinewood.AI diminue à 46,72 % au milieu des ventes d'actions
Le soutien pour l'acquisition recommandée de Pinewood Technologies Group plc par U.K. Piston Bidco s'est réduit suite à la réduction de la participation de Feoh Investments UK LLP. Le soutien actuel couvre 53,78 millions d'actions.
Gamma confirme les discussions avec Waterland sur un éventuel rachat
Gamma, opérateur de télécommunications britannique, indique que des discussions préliminaires avec Waterland Private Equity pourraient mener à une acquisition complète. Une offre obligatoire ou un retrait est prévu pour le 18 septembre 2026.