Simon Property Group, L.P. a fait l'objet d'une offre de billets sénior de 800 millions de dollars, divisée en deux tranches égales, selon un communiqué de presse publié depuis Indianapolis.
La première tranche comprend 400 millions de dollars sous forme de billets au taux de 5,250 %, échéance en 2032. La deuxième tranche comprend 400 millions de dollars sous forme de billets au taux de 5,650 %, échéance en 2036. La moyenne pondérée de la période de placement est de 7,7 ans, et le taux d'intérêt moyen pondéré s'établit à 5,450 %.
Les fonds provenant de la vente seront utilisés pour rembourser tout ou partie des 750 millions de dollars d’actions de la société d’exploitation à 3,250 % échues en 2026. Les fonds restants sont destinés à financer des dépenses corporatives générales, y compris le remboursement d’autres dettes non garanties, indique le communiqué.
J.P. Morgan, Mizuho, PNC Capital Markets LLC et Wells Fargo Securities agissent conjointement en qualité de gestionnaires de la gestion de l'offre publique de titres dans le cadre de l'opération. L'offre au public est effectuée conformément à la déclaration d'inscription en réserve de la société en commandite opérationnelle déposée auprès de la Securities and Exchange Commission.
Simon Property Group est cotée à la Bourse de New York sous le symbole SPG. C'est une société de placements immobiliers qui possède des propriétés commerciales, de restauration, de loisirs et mixtes en Amérique du Nord, en Europe et en Asie.
La transaction devrait être finalisée le 16 septembre 2026, sous réserve des conditions d’achèvement habituelles.
