AMC Entertainment a levé 3,97 milliards de dollars sous forme d'obligations et de prêts pour financer le rachat de sa dette

AMC Entertainment Holdings, Inc. (NYSE : AMC) a fixé le prix d'une émission privée de 2 milliards de dollars de notes d'emprunt de première catégorie à 8,875 % échéant en 2031, accompagnée d'une facilité de prêt à terme de 850 millions de dollars, visant à financer une série de remboursements et d'achats de dette. Les revenus combinés, y compris les fonds disponibles, sont attendus au montant d'au moins 3,97 milliards de dollars, sous réserve de la réussite de l'offre et de la nouvelle facilité de prêt à terme. Ce financement couvrira le rachat des notes de premier rang garanties de 7,500 % dues en 2029 d'AMC, du montant de 903,4 millions de dollars de notes garanties de premier rang de Muvico dues en 2029, ainsi que le remboursement des prêts temporaires déjà existants pour AMC et Odeon Cinemas Group Limited. Les prêts temporaires portent un taux d'intérêt de 4,50 % plus le SOFR et une réduction d'émission de 1,50 %. Les notes et les prêts sont garantis par les filiales d'AMC, y compris Muvico, LLC et Odeon Cinemas Group Limited, et ont été offertes exclusivement à des acheteurs institutionnels qualifiés en vertu de la règle 144A et à des investisseurs non américains conformément au règlement S. La transaction devrait se conclure le 5 octobre 2026, avec un rachat des notes non présentées jusqu'au 15 février 2027. AMC exploite environ 850 cinémas et 9 600 salles dans le monde entier et utilise son réseau de cinémas pour soutenir la restructuration financière.