Citi Trends Inc. meldete für das zweite Geschäftsquartal 2026 Einnahmen in Höhe von 211,6 Millionen USD, was einem Anstieg von 10,9% gegenüber dem Vorjahreszeitraum entspricht und 6,1 Millionen USD über den Konsensschätzungen von 205,5 Millionen USD liegt. Der anerkannte Gewinn je Aktie belief sich auf negative 0,11 USD und übertraf die Prognose von negativen 0,35 USD um 0,24 USD pro Aktie. Das Unternehmen wies auf ein achtes Quartal der vergleichbaren Umsätze in den Filialen hin, wobei die Umsätze gegenüber dem Vorjahr um 10,5% gestiegen sind und die Ergebnisse vom letzten Jahr und dem aktuellen Jahr insgesamt 19,7% über dem Vorjahr lagen.
Der Bruttemargen stieg auf 40,6%, ein Anstieg um 60 Basispunkte gegenüber dem Vorjahreszeitraum, während die bereinigten ATLK-Ausgaben 80,4 Millionen US-Dollar beliefen, ein Zuwachs gegenüber den 77,4 Millionen US-Dollar im 2. Quartal 2025. Die ATLK als Prozentsatz des Umsatzes verbesserte sich um 260 Basispunkte auf 38%, was zu einem bereinigten EBITDA von 5,5 Millionen US-Dollar und zu einer Verbesserung von 6,6 Millionen US-Dollar gegenüber dem Verlust von 1,1 Millionen US-Dollar im Vorjahr geführt hat. Der bereinigte EBITDA-Margin stieg auf 2,6%, ein Anstieg um 320 Basispunkte.
Im ersten Halbjahr 2026 belief sich das justierte EBITDA auf 19,4 Millionen US-Dollar und erzielte in den sechs Monaten mehr Gewinn als im ganzen vergangenen Jahr. Der Umsatzprofi t bestand bis dato bei 28 %. Die Geschäftsleitung betonte die weiterhin starke Entwicklung beim Verkauf für den neuen Schuljahr, wobei die zweijährlichen Vergleichszahlen für das aktuelle Quartal bei etwa 25 % lagen.
Trotz der positiven finanziellen Ergebnisse fiel die Aktie von Citi Trends im After-Handel um 6,25 % auf 69,70 US-Dollar und setzte damit den bisherigen Rückgang von 74,35 US-Dollar fort. Die Aktie wurde in den vergangenen 52 Wochen zwischen 29,60 und 77,91 US-Dollar gehandelt, mit einer Marktkapitalisierung von 555 Millionen US-Dollar. Das Unternehmen wird mit einem P/E-Verhältnis von 51,8 und einem PEG-Verhältnis von 0,38 gehandelt.
Die Gesamtprognose für das Geschäftsjahr 2026 wurde in verschiedenen wichtigen Kennzahlen angehoben. Die Wachstumsrate der Vergleichsverkäufe liegt nun zwischen 9 % und 11 %, gegenüber der vorherigen Spanne von 8 % bis 10 %. Die Gesamtverkaufswachstum wird auf 10 % bis 12 % prognostiziert. Die Margenausweitung wird auf 50 bis 70 Basispunkte geschätzt, und der bereinigte Wert der Betriebsausgaben (SG&A) wird auf 160 bis 180 Basispunkte geschätzt, eine Steigerung gegenüber den vorherigen 130 bis 160 Basispunkten. Die bereinigte EBITDA-Prognose wurde auf 38 Millionen US-Dollar bis 42 Millionen US-Dollar erhöht, im Gegensatz zur vorherigen Spanne von 35 Millionen US-Dollar bis 40 Millionen US-Dollar.
Die Kapitalausgaben bleiben unverändert bei 35 bis 40 Millionen US-Dollar, aber das Unternehmen reduzierte sein Ziel für den Geschäftseröffnung bis 2026 auf etwa 20 neue Standorte, gegenüber 25 früher. Die Expansionspläne beschleunigen sich auf etwa 40 neue Geschäfte pro Jahr ab 2027, wobei jedes ausgereifte Geschäft voraussichtlich etwa 1,5 Millionen US-Dollar Umsatz und einen mittleren Verkaufsanteil pro vier Wänden erzielen wird. Die Aktivität zur Umgestaltung von Standorten soll von den zuvor genannten 50 auf 60 bis 65 Standorte steigen.
CEO Ken Seipel betonte eine konsistente Durchsetzung während des gesamten Quartals und warnte, dass Kunden mehr ausgeben werden, wenn die Trends mit den Erwartungen übereinstimmen. Das Unternehmen hebt auch die Fortschritte in seinem Insiders Club-Loyalitätsprogramm hervor, das im Juli eingeführt wurde, sowie die Implementierung von Closed-AI-Tools für die Datengewinnung und -analyse im Unternehmen. Energieaufschläge und Frachtkosten werden bis 2026 anhalten und damit Margendruck verursachen.
