Les actions de WhiteFiber Inc. (WYFI) ont chuté de 23,9 % lors des échanges pré-marché mercredi, après que la société a augmenté le montant d'une offre de dettes convertibles, alimentant les craintes des investisseurs concernant le dilutif pour les actionnaires.
La société a annoncé une émission privée de titres préférentiels convertibles émis pour 270 millions de dollars et maturant en 2032, ce qui représente une augmentation du montant initialement proposé, à savoir 250 millions de dollars. Les premiers acheteurs ont obtenu une option pour acquérir un montant additionnel de 40 millions de dollars dans un délai de 13 jours, ce qui porte la émission potentielle totale à 310 millions de dollars. Les titres portent un taux de conversion de 29,5530 actions pour 1 000 dollars de principal, en lien avec l'offre simultanée de WhiteFiber d'échange des titres senior convertibles à taux de 4,500 %, émis en 2031.
Avant la séance de bourse, les actions WYFI ont chuté à 20,61 $, soit une baisse par rapport à la clôture du mardi à 27,07 $, qui reflétait elle-même une diminution de 10,81 % le 14 août. La fourchette des 52 dernières semaines s'établit entre 10,51 $ et 46,87 $. Cette baisse reflète le malaise des investisseurs à l'égard de l'expansion finançant des centres de données, en dépit de la stabilité des marchés en général – avec l'indice S&P 500 en légère hausse, le Dow Jones en légère hausse et le NASDAQ en baisse de 0,2 %.
Les analystes ont noté que cette baisse n’était pas observée chez les sociétés concurrentes de WhiteFiber dans le secteur des centres de données d’IA, ce qui suggère que ce mouvement était principalement dû aux risques de dilution spécifiques à WhiteFiber plutôt qu’à l’ensemble des tendances du secteur.
