Shell plc a annoncé jeudi avoir finalisé l'acquisition d'ARC Resources Ltd. pour environ 13,9 milliards de dollars, renforçant ainsi sa présence dans le secteur de l'énergie au Canada.
Basée à Calgary, ARC détient des actifs dans les provinces de la Colombie-Britannique et de l'Alberta, notamment dans le bassin de Montney. En vertu de l'accord, les actionnaires d'ARC ont reçu 8,20 $ CAD en espèces et 0,40247 action ordinaire de Shell pour chaque action ordinaire d'ARC. Shell assumera environ 2,5 milliards de dollars de dette nette et de concessions, portant la valeur totale de l'entreprise à environ 16,5 milliards de dollars.
La part en capitaux propres de l'opération sera financée par 3,3 milliards de dollars en espèces et 10,6 milliards de dollars en nouvelles actions Shell. La transaction ajoute environ 370 000 barils d'équivalent pétrole par jour à la composition de production mondiale de Shell.
Shell estime que l'acquisition permettra une croissance annoncée de quelque 4 % dans la production d'ici 2030, comparativement aux niveaux de 2025. La société prévoit que l'opération apportera des rendements à deux chiffres et deviendra accrétive au free cash flow par action à partir de 2027.
Wael Sawan, directeur général de Shell, a déclaré que cette acquisition accroît l’exposition de la société à la production de liquides à faible coût et à longue durée. L'opération augmente également les intérêts de production de Shell au Canada et complète ses activités existantes dans les domaines du gaz naturel liquéfié, de la rafinage, des produits chimiques, de la vente au détail de carburants, de l’aviation, des lubrifiants et du développement de solutions à faibles émissions de carbone dans le pays.
Shell a déclaré que le processus d'échange d'actions conduisant à la livraison de nouvelles actions en échange des actions ARC devrait être conclu dans les quelques jours suivant la date d'entrée en vigueur de la transaction.
