Les actions d'Evolution Petroleum Corp. ont chuté de 8,9 % pendant les transactions extérieures dans la journée de mardi, atteignant 3,49 $, après que la société énergétique indépendante basée à Houston ait annoncé l'acquisition de droits miniers et royaux pour 16 millions de dollars dans la région du Midland Basin, une zone clé du Permian Basin.
L'acquisition concerne environ 3 420 acres au titre de droits de roulement répartis dans cinq comtés du Texas et comprend des droits de roulement sur 832 puits en production. Evolution Petroleum a estimé le flux de trésorerie prévu pour les douze prochains mois de l'opération à environ 3,9 millions de dollars, ce qui correspond à un multiple d'acquisition d'environ 4.
La société a lancé une offre publique souscrite d’actions ordinaires, bien qu’elle n’ait pas divulgué le nombre d’actions ou le prix d’offre prévu. Les fonds bruts générés par l’offre serviront en partie au financement de l’acquisition de la Midland Basin, tandis que les fonds restants pourraient être alloués au remboursement des emprunts contractés au titre de la facilité de crédit à moyen et à long termes garantie sur biens de la société. Les mandataires d’offre ont le droit d’exercer une option de souscription d’actions supplémentaires pendant 30 jours.
La chute du titre a fait baisser son prix à proximité de l'extrémité inférieure de sa fourchette de 52 semaines (3,19 $), reflétant la prudence des investisseurs après l'annonce de l'acquisition.
