Piper Sandler hat seine Übergewicht-Rating für BioMarin Pharmaceutical Inc. (NASDAQ: BMRN) mit einem Kursziel von 88 USD beibehalten, nachdem in der Woche virtuelle Meetings mit der Unternehmensführung stattgefunden haben.
Diese erneute Aussage erfolgt in Anbetracht der Diskussionen über die Ertragslage von BioMarin, die Fortschritte im Produktprogramm und die Wettbewerbsposition bei der Behandlung seltener Krankheiten. Der Bewertungsmultiplikator von Piper Sandler für BioMarin beträgt bei Konsens schätzungsweise 10-fach ihr durchschnittliches Ergebnis pro Aktie im Jahr 2027 (non-GAAP).
Die Aktien von BioMarin closed am 25. August bei 65,61 US-Dollar, ein Rückgang von 0,77 % oder 0,51 US-Dollar, nach dem sie in der ersten Hälfte der Sitzung bei 65,83 US-Dollar gehandelt hatten. Die Marktkapitalisierung des Unternehmens beträgt 12,7 Mrd. US-Dollar.
Die Prognose des Analysten wird durch das Produktportfolio von BioMarin gestützt, einschliesslich Voxzogo für Achondroplasie und Galafold für die Fabry-Krankheit sowie die globale kommerzielle Infrastruktur. Piper Sandler bemerkte, dass Lieferungsbegrenzungen, die sich auf die Pompe-Krankheit-therapien von Sanofi auswirken, kurzfristig eine Migrationsmöglichkeit für das Pompe-Medikament von BioMarin, PomOp, erschaffen könnten, obwohl die Dauer und der finanzielle Effekt weiterhin unsicher sind.
BioMarins Pipeline-Ausbau umfasst den Erwerb von Alesta Therapeutics für 275 Millionen US-Dollar in Baresummmen sowie weitere Meilenstein- und regulatorische Zahlungen in Höhe von bis zu 215 Millionen US-Dollar. Die Transaktion führt das Schlüssel-Asset von Alesta, ALE1, in die Fokusposition, das eine seltene genetische Knochenerkrankung wie Hypophosphatasie angeht. Ausserdem ist das Unternehmen mit der Entwicklung der experimentellen Therapie BMN 820 beschäftigt; diese Therapie ist derzeit in der Entwicklung.
Andere Analysten haben ihre Kursziele für BioMarin angepasst. Canaccord Genuity erhöhte sein Ziel von 111 USD auf 114 USD, während H.C. Wainwright sein Ziel auf 59 USD senkte. BMO Capital behielt sein Ziel bei 98 USD. Während der Besprechungen wurden auch die Erlöse und Gewinnprognosen von BioMarin für die Geschäftsjahre 2026 und 2027 diskutiert, wobei für das Gesamtunternehmen, die Erlöse von Voxzogo und die nicht GAAP-gelagerten EPS-Schätzungen für das Geschäftsjahr 2026 Aufwertungen festgestellt wurden.
