Der Betreiber einer KI-Cloudplattform, die Nebius Group N.V. (NASDAQ: NBIS), kündigte Pläne an, 4,5 Milliarden US-Dollar durch eine private Platzierung wandelbarer höherrangiger Anleihen zu beschaffen, wobei die Erträge für den Bau von Rechenzentren, die Einrichtung der KI-Infrastruktur und allgemeine Unternehmenszwecke verwendet werden sollen.
Das Angebot umfasst 2,75 Milliarden USD an Anleihen mit fester Zinsbindung vom 15. Februar 2030 und 1,75 Milliarden USD an Anleihen, deren Zinsfälligkeit am 15. Februar 2034 festgelegt ist. Die U.S. Bank Trust Company, National Association fungiert als Treuhänder für die unbesicherten, höherrangigen Verbindlichkeiten, die semiannuelle Zinszahlungen zu entrichten haben.
Den Erstkunden wurde eine 13-tägige Option gewährt, weitere 375 Millionen US-Dollar an den Anleihen aus dem Jahr 2030 und 300 Millionen US-Dollar an den Anleihen aus dem Jahr 2034 zu erwerben. Die Erträge werden für die Expansion der Rechenzentren, den Kauf von Komponenten einschließlich Grafikprozessoren sowie für Investitionen in die künstliche Intelligenz-basierte Cloud-Plattform des Unternehmens verwendet.
Die Inhaber können ihre Bestände unter bestimmten Bedingungen umwandeln, wobei Nebius die Option behält, die Umwandlungen in Bar, Aktien der Klasse A oder einer Kombination aus beidem zu erfüllen. Rückzahlungsbeschränkungen gelten bis zum 21. Februar 2028 für die 2030-Anleihen und zum 21. August 2028 für die 2034-Anleihen, es sei denn, es treten steuerrechtliche Änderungen ein.
Nach diesen Terminen kann die Tilgung erfolgen, sofern die Nachweise frei handelbar sind und der Kurs der Aktie der Klasse A mindestens 130% des Umwandlungspreises erreicht, oder 150% für 2034 Nachweise, die zwischen dem 21. August 2028 und dem 21. August 2029 getilgt werden.
Zugleich plant Nebius, private Wechselverträge abzuschließen mit den Besitzern seiner bestehenden 2,00 % umwandelbaren Anleihen mit Fälligkeitsdatum 2029 und 3,00 % umwandelbaren Anleihen mit Fälligkeitsdatum 2031. Die Aussicht, dass Teile dieser Verpflichtungen in Aktien der Klasse A umgetauscht werden, hängt nicht von der Erfüllung dieser Transaktionen ab.
