Las acciones de Werewolf Therapeutics Inc (NASDAQ: HOWL) repuntaron un 120 % en la negociación premercado del viernes, después de que la compañía biotecnológica aceptara fusionarse con Ambros Therapeutics Inc en una operación exclusivamente por acciones, respaldada por una colocación privada de 150 millones de dólares.
La entidad combinada, que se denominará Ambros Therapeutics y cotizará con el código AMBX, se centrará en el desarrollo de neridronato, el candidato a tratamiento de fase tardía de Ambros para el Síndrome de Dolor Regional Complejo Tipo 1 (CRPS-1). La fusión, que se espera cierre en el primer trimestre de 2027, sigue estando sujeta a la aprobación de los accionistas y a las condiciones de cierre habituales.
Según los términos del acuerdo, los accionistas de Ambros detendrán aproximadamente el 71,7% de la compañía combinada, mientras que los accionistas de Werewolf conservarán aproximadamente el 6,8%. Los inversores de colocación privada poseerán aproximadamente el 21,5% de la nueva compañía. La fusión implica una valoración de 500 millones de dólares para Ambros y una valoración de 47,5 millones de dólares para Werewolf, basada en las ratios de intercambio estipuladas en el acuerdo.
La colocación privada, que contó con una demanda superior a la oferta, estuvo liderada por RA Capital Management y Janus Henderson Investors, con la participación de Aberdeen Investments, Adage Capital Partners, Affinity Asset Advisors, Arkin Bio Capital, Balyasny Asset Management, Enavate Sciences de Patient Square Capital, SilverArc Capital, Sphera Healthcare y Woodline Partners LP.
Neridronato, el candidato principal de Ambros, ha recibido la designación de terapia revolucionaria, Fast Track y medicamento huérfano por la FDA. Este fármaco se ha administrado a aproximadamente 600.000 pacientes en Italia para indicaciones aprobadas. La CRPS-1, una afección para la que no hay ninguna terapia aprobada por la FDA, afecta a un estimado de 65.000 pacientes diagnosticados recientemente cada año en los Estados Unidos.
Se prevén que la capacidad de financiación del grupo de empresas se mantendrá hasta la primera mitad de 2029. Se esperan los resultados de la clínica de la fase 3 de la prueba pivotal CRPS-RISE en 2028, junto con la presentación prevista de una solicitud de autorización de medicamento nuevo.
