Die US-Aktiefutures zeigten am Mittwoch gemischte Signale, denn Gewinne im Technologiebereich standen im Gegensatz zu breiten Verlusten, während die explosionsartigen Preisanstiege im Energiesegment die Inflationssorgen verschärften, bevor wichtige Entscheidungen der Zentralbanken folgen. Die Dow-Jones-Futures stiegen um 0,2 %, während die Futures des Nasdaq 100 um 0,1 % sanken und damit vorsichtige Handelsaktivitäten in der Mitte der Woche widerspiegelten.
Die Inflationssorgen, die durch die steigenden Ölpreise inmitten der eskalierenden Spannungen im Nahen Osten befeuert wurden, verstärkten die Erwartungen einer Zinserhöhung durch die US-Notenbank im September. "Die neue Realität scheint zu sein, dass die Fed schliesslich im September die Zinsen anheben wird", sagte Chris Turner, Strategy Head FX bei ING. Die neuesten Mitteilungen der Zentralbank, einschliesslich der Bemerkungen von Gouverneur Kevin Warsh, unterstreichen die anhaltenden Inflationsdrucke, obwohl es Anzeichen für wirtschaftliche Widerstandsfähigkeit gibt.
Unter den Einzelaktien legte Dell im Vorbereichumsgeschäft um 9,2% zu, nachdem das Unternehmen starke Quartalsergebnisse veröffentlicht hatte und seine Full-Year-Prognose erhöht hatte. Das Unternehmen nannte die robuste Nachfrage nach KI-Servern als einen wichtigen Faktor. Die Bank of America hob ihr Kursziel von 500 auf 600 US-Dollar an und behielt ihre Kaufempfehlung bei. Erik Woodring von Morgan Stanley betonte die operativen Stärken von Dell, warf aber den Valuation als anhaltenden Risikofaktor auf.
Die Cybersicherheitsfirma Palo Alto Networks posted ein Pre-Market-Rückschlag von 1,4 Prozent, obwohl sie die Gewinnprognosen übertreffen konnte, da die Anleger Gewinne realisierten, nachdem sich der Börsenkurs ihres Aktiens seit Jahresbeginn fast verdoppelt hatte. GitLab sprang um 24 Prozent nach oben, nachdem es seine jährliche Umsatzprognose erhöht und für das zweite Quartal einen Umsatzanstieg von 21 Prozent auf 286,3 Millionen US-Dollar vermeldet hatte. Die Softwareentwicklung-Plattform meldete auch einen Nettoreinvestitionsquote von 117 Prozent und einen Anstieg des Jahresüberschreitenden Nettoumsatzes um 40 Prozent.
Die Aktien von Halbleitern entwickelten sich uneinheitlich. Broadcom stieg vor der Veröffentlichung der Nach-Leitungs-Resultado um 0,4 %. Credo Technology verlor hingegen 10 % trotz einer Umsatzsteigerung von 114 % auf 479 Millionen US-Dollar und eines Anstiegs des bereinigten Gewinns von 0,52 USD auf 1,20 USD. Der Rückgang spiegelt eine Ertragsrückgang zurück, da die Bruttomarge nach GAAP von 67,4 % auf 64,5 % gesunken ist und die operativen Ausgaben auf 188,4 Millionen US-Dollar gestiegen sind. MongoDB fiel im Vorfeld der Börsennotierungen um 15 %, obwohl die Umsatz- und Ergebnisprognosen übertroffen wurden, da steigende Betriebskosten im Zusammenhang mit der KI-Infrastruktur die Stimmung beeinträchtigten. Das Unternehmen erhöhte seine Umsatzprognose für das Gesamtjahr auf 2,99 bis 3,03 Milliarden US-Dollar und den bereinigten Gewinn auf 6,39 bis 6,58 USD, während die Umsatzprognose für das 3. Quartal auf 756 bis 761 Millionen US-Dollar geschätzt wird.
In Europa notierte der Schweizer Marktindex (SMI) einen Teil seiner frühere Verluste und schloss 0,4 % niedriger bei 14.271 Punkten. Der SMIV und der SPI fielen ebenfalls um 0,4 % auf 3.081 und 20.077 Punkte. Die defensiven Aktien wie Roche (+1,0 %) und Swiss Life (+0,4 %) führten die Kursteignungen an, während Novartis (-0,4 %) hinter den Kursgewinnen des Vortages zurückbleibt. Nestlé (-0,9 %) belastete den Index, obwohl das Unternehmen sein Geschäft mit Vitaminen im Wert von 1 Mrd. US-Dollar an Yellow Wood Partners veräusserte, was von Analysten als Schliessung eines Abschnitts der Wertzerstörung beschrieben wurde.
Unter den grössten Verlierern des Tages standen bei den Börsen der Schweiz Geberit (-1,3%) und Sika (-1,3%) sowie die Partners Group (-1,9%). Im Gegensatz dazu gaben Technologieaktien wie die VAT Group (+3,2%), Comet (+3,1%) und Inficon (+0,9%) nach UBS-Upgrades und den excellenten Ergebnissen von Dell nach. Das allgemeine Markt-Stimmungsbild blieb weiterhin besorgniserregend, da die Anleger auf Entscheidungen der Europäischen Zentralbank und der Federal Reserve in den nächsten zwei Wochen warten.
