Raymond James hat Weave Communications Inc. von Outperform auf Market Perform herabgestuft, nachdem Francisco Partners sich bereit erklärt hat, das cloudbasierte Kommunikationsunternehmen für 650 Millionen Dollar in Bar-Transaktion zu übernehmen, wobei die Aktieninselfahrt auf 7,40 USD pro Aktie geschätzt wird.
Der Analyst Alexander Sklar verwies auf den begrenzten Raum für weitere Zuwächse aufgrund der Struktur und des Zeitrahmens der Transaktion. Die Aktie von Weave, die am Freitag bei 7,29 US-Dollar schloss, handelt seit der Bekanntgabe des Geschäftes innerhalb eines engen Bereichs um den Angebotspreis, was eingeschränkte Erwartungen der Anleger an ein höheres Angebot widerspiegelt.
Die Übernahme, deren Abschluss im vierten Quartal 2026 erwartet wird, entspricht einem Aufschlag von 34 % auf den Aktienkurs von Weave vor der Bekanntgabe. Das Unternehmen erzielte im letzten Geschäftsjahr Erlöse in Höhe von 257,79 Millionen US-Dollar, was einem Jahresanstieg von 16,73 % entspricht. Der Transaktionspreis impliziert jedoch eine Bewertung, die etwa doppelt so hoch ist wie die von Raymond James für das Jahr 2027 prognostizierten Umsätze.
Stifel senkte seinen Zielkurs auf 7,40 US-Dollar von 8,00 US-Dollar und beibehielt die Einschätzung "Halten", wobei ein Unternehmenswert-Kennziffer für Umsatzerlöse von 1,8-mal und eine Kennzahl für Unternehmenswert und frei fließenden Cashflow von 15,7-mal bis 2027 erwartet wird. B.Riley startete die Abdeckung mit einem Kauf-Gutachten und einem Zielkurs von 8,25 US-Dollar, wobei die günstigere Bewertung im Vergleich zu den Konkurrenten benennſt wurde. Loop Capital senkte Weave ebenfalls auf "Halten" von "Kauf", dies erfolgte nach der Ankündigung.
InvestingPros Schätzung der gerechten Wert für Weave liegt bei 7,81 USD, über dem Übernahmepreis, aber unter den Preisen vor der Transaktion. Die Übernahme führt dazu, dass Weave von der New York Stock Exchange delistet und die Gesellschaft nach Vollendung der Transaktion in Privatbesitz geht.
