Die Credo Technology Holding (CRDO) verzeichnete am Mittwoch eine ausgeprägte Optionsaktivität, da Händler sich auf eine Abwärts- und Aufwärtsbewegung vorbereiteten, nachdem der Aktienkurs nach der Gewinnermittlung deutlich gesunken war.
Die Aktien fielen um etwa 18,5 % auf 168,35 US-Dollar zum Zeitpunkt von 11:30 Uhr EDT am 2. September 2026, nachdem das Unternehmen über ein starkes Gewinnwachstum berichtete, das jedoch von einem Beitrag zum Rohertragschrumpf sowie Bedenken hinsichtlich der optischen Steigerung getrübt wurde.
Der Gesamtaufwand an Optionen betrug 62.202 Kontrakte bis 10:50 Uhr (NEUER YORKEITSTEMPER), wobei 33.471 Kontrakte die Put-Optionen ausmachten (53,8 % des Gesamtaufwandes) und 28.731 die Call-Optionen, was einem Verhältnis von Put/Call-Volumen in Höhe von 1,16 entsprach. Dies deutet auf eine bescheiden bullische Positionierung trotz des allgemeinen Abverkaufs hin.
Unter den bemerkenswertesten Transaktionen entnahm der Markt 4,239 Oktober 16 $115 Put-Optionen gegenüber nur neun in der vorherigen offenen Position, was etwa 31,7 % unter dem aktuellen Kurswert entspricht und den Daten zufolge auf auf Tail-Risiko-Hedging hinweist. Für kurzfristige Abdeckung von Nachteilen wurden 1,416 September 18 $160 Put-Optionen gehandelt, wobei 371 in der vorherigen offenen Position lagen und etwa 4,96 % unter dem Marktpreis lagen.
Auf der positiven Seite wurden 1.233 Oktober 16 $220-Kontrakte tatsächlich ausgeführt, obwohl das vorherige offenen Interesse nur 164 betrug, während die kurzfristige Call-Aktivität 1.480 September 4 $185-Kontrakte umfasste, was einem vorherigen Open Interest von 175 entsprach, und 1.108 September 4 $180-Kontrakte, die nur auf 89 vorherigen Kontrakten basierten, was spekulative Wetten auf einen kurzfristigen Sprung oder die Aufnahme von Covered Calls nahelegen könnte.
Auch die dynamik der impliziten Volatilität änderte sich: Die dreimonatige implizite Volatilität sank um 9,36 Prozentpunkte auf 72,11%, während der 90/110-Skew um 0,51 Punkte auf 0,22 stieg, was eine etwas stärkere Neubewertung der Risikotendenz mit sich brachte, auch während die direkte Volatilität zurückging.
Der Verkaufsdruck trat trotz einer Gewinnüberschreitung auf, sodass sich die Anleger stattdessen auf geschrumpfte Bruttomargen und Fragezeichen bei der Ausführung im Zusammenhang mit der optischen Wachstums-Trasse des Unternehmens konzentrierten.
