Stifel a réitéré sa recommandation d'achat pour Arrowhead Pharmaceuticals lundi, préservant un objectif de prix de 104 dollars par action. Les perspectives de la société suivent la publication des résultats détaillés de l'étude de phase III SHASTA, que les analystes ont qualifiés de soutenants d'un profil de premier ordre pour les thérapies de réduction des triglycérides de l'entreprise.
Les actions d'Arrowhead étaient cotées à 82,11 $ au moment du rapport, ce qui représente une hausse de 285 % sur l'année. La capitalisation boursière de la société s'élevait à 11,6 milliards de dollars. Le Cib prix de Stifel implique un potentiel de hausse d'environ 27 % par rapport aux niveaux actuels.
L'étude SHASTA a évalué plozasiran et olezarsen, deux produits candidats dans le pipeline d'Arrowhead. Les résultats ont montré que 52 % à 55 % des patients ont atteint des niveaux de triglycérides inférieurs à 150 mg/dL, par rapport à 2 % à 8 % dans le groupe placebo. En outre, l'étude a démontré une réduction de 78 % du pancréatite aiguë pour la population globale de patients et une réduction de 91 % pour les patients à risque accru.
Les analystes ont souligné les améliorations apportées aux paramètres de sécurité et de dosage, notamment les niveaux d'enzymes hépatiques, la réduction de la graisse, le nombre de plaquettes et les réactions d'hypersensibilité, ce qui place les deux thérapies en position favorable par rapport à olezarsen. RBC Capital a également maintenu une cote surperformance avec un objectif de prix de 100 $NZD.
Les revenus du troisième trimestre fiscal 2026 d'Arrowhead ont atteint 75,2 millions de dollars, dépassant les prévisions de Wall Street, qui prévoyaient 52,7 millions de dollars. Toutefois, la perte nette par action a augmenté à 1,36 dollar, alors que les analystes s'attendaient à une perte de 1,20 dollar. La stratégie commerciale de la société comprend le lancement imminent de Tryngolza, les analystes notant un potentiel de prescription plus général que les segments de patients à haut risque.
Les catalyseurs du pipeline restent un moteur important pour l'action. Stifel a souligné les résultats de données à venir pour DIMER et MAPT en septembre, ainsi que les mises à jour sur ALK7 et INHBE prévues pour le quatrième trimestre de 2026. L'entreprise a caractérisé Arrowhead comme une entité en phase commerciale disposant d'une plateforme validée et en expansion, même si l'analyse d'InvestingPro a suggéré que l'action était légèrement surévaluée par rapport à son estimation de valeur juste.
Cette nouvelle annonce intervient alors que Arrowhead développe plusieurs thérapies visant la hypertriglyceridemia sévère et les troubles métaboliques associés, ce qui positionne la société pour une potentielle expansion du marché dans les prochains trimestres.
