Southern Cross Acquisition II Corp. a fixé le prix d'une offre publique initiale de 7,5 millions d'unités à 10,00 $ chacune, ce qui a permis de lever 75 millions de dollars sur le Nasdaq Capital Market.
L'IPO, géré par D. Boral Capital LLC en tant que seule mandataire en charge de la souscription, devrait se clôturer le 27 août 2026, sous réserve des conditions habituelles. Les unités commenceront à être négociées le 26 août 2026.
Chaque unité comprend une action ordinaire, un certificat d'émission réductible exerçable à 11,50 $ par action, ainsi qu'un droit d'acheter une action ordinaire, lorsqu'une première combinaison d'entreprises aura été finalisée. Une fois que les composants entreront en circulation séparément, les actions ordinaires seront listées sous le symbole « SCAT », les certificats d'émission sous le symbole « SCATW » et les droits sous le symbole « SCATR ».
La société, une entité à charte blanche créée pour procéder à des fusions ou acquisitions sans restrictions d'activité ou géographiques, a également accordé aux institutions en souscripteurs une option de surabonnement de 45 jours leur permettant d'acheter jusqu'à 1,125 million d'unités supplémentaires.
