Le dollar américain s'est renforcé face au real brésilien mercredi, après que des données aient montré que l'inflation aux États-Unis restait élevée, ce qui a renforcé les attentes d'une politique plus restrictive de la Réserve fédérale. Le dollar spot a terminé la journée en hausse de 0,23 % à 5,1533 reais, ramenant sa chute depuis le début de l'année à 6,12 %.
La fourchette quotidienne de la devise grise s'est élargie à R$5,1394 à 9h06, puis a grimpé à R$5,1673 vers 12h52, après la publication des données économiques aux États-Unis. L'indice du dollar américain a augmenté de 0,24% à 99,148, tandis que le contrat à terme du dollar pour septembre sur B3 a progressé de 0,06% à R$5,1570.
Les chiffres d'inflation des États-Unis publiés par le département du Commerce ont révélé que l'indice de prix de la composante de consommation personnelle (PCE) a reculé de 0,2 % en juillet, conformément aux prévisions de marché. Cependant, l'indice headline PCE a augmenté de 0,2 % par rapport à juin et de 3,7 % par rapport à l'année précédente, ce qui correspond au rythme du mois précédent mais dépasse l'estimation de consensus de 3,6 %. Cette marge d'inflation préféré de la Réserve fédérale demeure supérieure à l'objectif de 2 % fixé par la banque centrale, appauvrissant les perspectives d'une allègement monétaire imminent.
La croissance du PIB des États-Unis au deuxième trimestre s'est établie à 1,5 %, en conformité avec les attentes, tandis que les rendements des obligations du Trésor ont augmenté suite à ces données. La combinaison d'une inflation plus ferme et d'une croissance stable a soutenu les gains du dollar contre ses équivalents des marchés émergents, y compris le peso colombien et le peso chilien.
Au Brésil, l'indice prévisionnel de l'inflation des consommateurs (IPCA-15) pour le mois d'août a reculé de 0,40 % en rythme mensuel après une hausse de 0,06 % au mois de juillet, ce qui dépassait la baisse de 0,30 % attendue par les économistes interrogés par Reuters. Malgré cette déflation au chapitre, les pressions de prix sous-jacentes sont persistantes dans les services et dans les mesures d'inflation de base.
La banque centrale du Brésil est intervenue sur le marché des changes, vendant 60 000 contrats de swaps pour renégociation le 1er septembre. Cette opération fait suite à un flux négatif de 2,552 milliards de dollars sur le marché des changes en août, jusqu'au 21 août inclus, reflétant les dynamiques monétaires en cours malgré l'évolution des conditions économiques mondiales et nationales.
