Nayax Ltd. acordó adquirir IPS Group, Inc., por 350 millones de dólares en efectivo, valorando al proveedor de tecnología de pago para estacionamiento y movilidad en aproximadamente 17 veces su EBITDA ajustado proyectado para 2026.
La transacción se financiará con reservas de efectivo existentes y aproximadamente 150 millones de dólares en deudas comprometidas nuevas, según las compañías. Nayax prevé una apalancamiento neto de alrededor de 3,8 veces al cierre, con el objetivo de reducir el apalancamiento a menos de 3,0 veces a finales de 2027.
IPS Group opera más de 250.000 plazas de aparcamiento en Estados Unidos, Reino Unido, Irlanda y Canadá. El equipo ejecutivo de la compañía, dirigido por el director general Chad Randall, continuará con su sede en San Diego, California. Windjammer Capital Investors, anterior propietario de IPS, abandonará su participación en la operación.
Para el año fiscal 2026, IPS espera que sus ingresos superen los 90 millones de dólares, con más del 60% procedentes de fuentes recurrentes. El crecimiento orgánico de los ingresos se prevé que sea del 20%, en comparación con 2025, mientras que el EBITDA ajustado se estima en unos 21 millones de dólares. Nayax prevé sinergias de EBITDA a escala de funcionamiento superiores a 8 millones de dólares para 2029, impulsadas por la migración de los volúmenes de pagos a su infraestructura y la ampliación a Europa Continental.
La adquisición no se refleja en las previsiones actuales de Nayax para el año 2026. Se espera que el acuerdo se cierre en el cuarto trimestre de 2026, siempre que se obtengan las aprobaciones regulatorias y las condiciones de cierre habituales. Nayax, con sede en Herzliya, Israel, cotiza en NASDAQ y en TASE bajo el símbolo NYAX.
Los asesores financieros y legales de la transacción incluyen Jefferies LLC y Reed Smith LLP para Nayax, y Harris Williams y Kirkland & Ellis LLP para IPS Group y Windjammer Capital Investors.
