Truist Securities senkte am Mittwoch ihr Kursziel für Intuit Inc. auf 300 USD von 350 USD und behielt die Einstufung bei"Hold", da die Umsatzprognosen des Unternehmens für das Geschäftsjahr 2027 nicht den Erwartungen entsprachen.
Die Absenkung folgt auf ein früheres Absenken der Prognose auf „Halten“ im August. Intuit prognostizierte ein Umsatzwachstum von 9,1 % im Geschäftsjahr 2027 auf 23,396 Milliarden US-Dollar, was unter der Konsens-Prognose von 11,1 % und 23,736 Milliarden US-Dollar liegt. Das Unternehmen verwies auf Schwierigkeiten bei TurboTax, Desktop-Produkten und Credit Karma als wesentliche Faktoren für die schwächeren Aussichten, trotz einer soliden vierten Quartal-Performance.
Die Aktie von Intuit ist im Jahresvergleich um 45 % gefallen und notiert aktuell bei 346,70 USD, deutlich unter ihrem 52-Wochen-Hoch von 705,08 USD. Die Bruttemarge des Unternehmens bleibt mit 81 % robust, während sich das P/E-Verhältnis bei 21,3 ansiedelt.
Andere Analysten gaben gemischte Reaktionen: Piper Sandler hob sein Kursziel auf 290 US-Dollar an, behielt aber seine Einschätzung "Underweight". Stifel erhöhte das Kursziel auf 300 US-Dollar. BMO Capital bekräftigte die Einschätzung "Outperform" mit einem Kursziel von 412 US-Dollar und Wells Fargo senkte sein Ziel auf 300 US-Dollar. Morgan Stanley reduzierte das Kursziel auf 315 US-Dollar und schrieb, dass zwar die Umsatzprognose die Erwartungen nicht eingeholt hatte, die Gewinne je Aktie wurden aufgrund von Kosteneinsparungen jedoch aufrechterhalten.
Truist bezeichnet Intuit als eine „Erfüllungsgeschichte“, die von jüngsten Fehlschritten und der intensiveren Konkurrenz von KI-nativeren Rivalen im Griff ist. Die Analysten von Stifel und Wells Fargo unterstrichen Bedenken bezüglich des Wachstumsaussichts von TurboTax und bezeichneten Kundenverluste an kostengünstigere Alternativen als einen Beleg dafür, dass Intuit seine Strategie zur Erhaltung höherwertiger Nutzer feint.
