SmartCraft ASA meldete für Q2 2026 einen Umsatzanstieg von 7,8 % gegenüber dem Vorjahr, angetrieben durch organisches Wachstum von 6,0 % und einen Anstieg der netto neuen jährlichen recurring Revenue (ARR) um 14 % auf 10 Millionen SEK. Die Gesamt-ARR belief sich auf 514 Millionen SEK, ein Anstieg von 8,1 % gegenüber dem Vorjahr, wobei das organische ARR-Wachstum bei 6,8 % lag. Die Zahl der Kunden stieg um 366 Netto-Neukunden auf 13.400, während die Kundenabwanderung auf 8,1 % von 10 % im Vorjahr verbesserte.
Das justierte EBITDA stieg gegenüber dem Vorjahr um 2,2 Millionen SEK auf 52,6 Millionen SEK und wurde durch einen laufenden Umsatzanteil von 96 % unterstützt, verglichen mit 95 % im 2. Quartal 2025. Die operative Kassenerhaltung stieg um 8 Millionen SEK auf 33 Millionen SEK, wobei die Summe an Bar- und liquiden Reserven 140 Millionen SEK und die netto zinsbringenden Vermögenswerte 180 Millionen SEK betrug. Die Bruttomarge blieb in den letzten zwölf Monaten stabil bei 52 %, während die Return on Equity bei 10 % lag.
Die Umsätze im Bereich Bau für kleine und mittlere Unternehmen beliefen sich auf 153 Millionen SEK, was mehr als 11% über das Vorjahresniveau liegt und einen Beitrag von 17 Millionen SEK zum Gesamtzuwachs der Umsätze darstellt. Die organische Wachstumszahlen im Geschäftsbereich beschleunigten sich auf 11,9%, während der Bereich Bau für kleine und mittlere Unternehmen 8,7% wuchs. Die angepassten Betriebskosten nahmen im Vergleich zum Vorjahr um 9,8% zu, teilweise aufgrund einer einmaligen Restrukturierungsaufwätung in Höhe von 7,2 Millionen SEK im Bereich Großunternehmen. Das Management erwartet, dass die jährlichen Kostenersparnisse von 15 Millionen SEK bis 2027 vollständig realisiert werden.
Die Aktie von SmartCraft wurde zum letzten Mal zu einem Kurs von 1,54 USD gehandelt, was niedriger ist als der vorherige Schlusskurs von 1,56 USD und deutlich unter dem 52-Wochen-Hoch von 1,98 USD. Laut InvestingPro erreicht das Unternehmen einen Finanzgesundheitsindex von 2,76 von 5 Punkten, wobei das Analysten-Konsens bei 2,25 liegt, zwischen Hold und Buy. Die Preistargets reichen von 1,57 bis 2,57 USD, was einen durchschnittlichen Aufwärtspotential von 39% impliziert.
CEO Jeremias Jansson bemerkte, dass das organische Wachstum von etwa 7 % konstant geblieben ist, aber das Unternehmen strebt nach höheren Wachstumsraten. Er betonte, dass SmartCraft sich darauf konzentriert, kleinere Bauunternehmen und Handwerker zu unterstützen. CFO Tobias Lindquist unterstrich die verbesserte Ertragskraft, da wiederkehrende Einnahmen inzwischen 96 % der Gesamtumsätze ausmachen, gegenüber 95 % vor einem Jahr.
