RBC Capital hat seine Bewertung für die Aktien von Ollie's Bargain Outlet (NASDAQ: OLLI) erneut auf Outperform festgestellt und dabei ein Kursziel von 121,00 USD angegeben. Der aktuelle Kurs von 76,35 USD impliziert laut dem Bewertungsrahmen des Unternehmens einen potenziellen Aufwärtspotenzial von rund 58 % vom aktuellen Niveau aus.
Die Prognosen des Analysten für Ollie's enthalten einen jährlichen Anstieg der bereinigten Gewinn je Aktie (EPS) um 19 % auf 1,17 USD für das Geschäftsjahr 2026, ohne eine geschätzte Zollrückerstattung in Höhe von 25 bis 35 Millionen USD, die einen Teil der Belastungen für die Ertragssteigerung kompensieren soll. Ohne diese Rückerstattungen wird die bereinigte EPS um 7 % auf 1,05 USD steigen. Die Konsensprognosen sehen für das Geschäftsjahr 2026 eine EPS von 1,13 USD vor.
Die Vergleichsverkäufe werden für das Jahr einen Rückgang von 1,0 % voraussagen, was einem Abstufung von der vorherigen Prognose des Unternehmens von einem Wachstum von 1,7 % entspricht und darunter liegt als der Konsensschätzung von einem Rückgang von 0,7 %. Die Performance im dritten Quartal verläuft auf einem niedrigen Einstellungsniveau, mit einem negativen Effekt von rund 300 Basispunkten, der der zirkulären Vertriebsplanung zugeschrieben wird.
RBCs Kursziel basiert auf ungefähr 25 Mal dem geschätzten bereinigten EPS für 2027 in Höhe von 4,86 US-Dollar, etwas unter der Konsens-Schätzung von 5,03 US-Dollar. Die Bewertung des Unternehmens spiegelt eine Premiumberechnung gegenüber Mitbewerbern wider und macht u.a. die operativa Effizienz von Ollie und die günstige Position im Einzelhandel geltend.
Andere Analysten haben ihre Prognosen für Ollie's in den letzten Wochen angepasst. Piper Sandler schätzt die vergleichbaren Umsätze im zweiten Quartal auf 0%, während Truist Securities seine Vorhersage für die vergleichbaren Umsätze im zweiten Quartal von einem Wachstum von 1% auf einen Rückgang von 3% reduziert hat. KeyBanc senkte sein Kursziel auf 98,00 USD, und Truist Securities senkte sein Ziel auf 80,00 USD, wobei beide auf einen stärkeren Umsatzanstieg als erwartet verweisen.
Ollie's ist im Discountretail tätig und konkurriert mit Wettbewerbern wie Dollar Tree, Five Below und Dollar General. Die Performance des Unternehmens ist weiterhin sensibel gegenüber den Konsumentenausgabentrends und der Dynamik der Lieferketten, insbesondere im Lichte der anhaltenden Kostensteigerungen aufgrund der Zölle.
