LINK Mobility Group Holding ASA a annoncé un chiffre d'affaires trimestriel de 2,05 milliards de couronnes norvégiennes au 2e trimestre 2026, en hausse de 17 % par rapport à la même période de l'année dernière, grâce à la reprise de la croissance organique et à l'accélération de la performance de la plate-forme de communications en tant que service (CPaaS). Son EBITDA ajusté s'élève à 272 millions de couronnes norvégiennes, en progression de 28 % par rapport à l'année précédente, bien que l'EBITDA organique ajusté ait baissé de 1 % en monnaie constante.
La croissance des revenus organiques s'est établie à 3 % en monnaie stable. Les revenus du messaging d'entreprise ont augmenté de 6 %, malgré une baisse de 3 % dans le segment Global Messaging. Le taux de fidélisation nette s'est amélioré à 101 %, contre 96 % au trimestre précédent, et se rapproche de l'objectif à moyen terme d'environ 105 %. Le bénéfice brut ajusté s'élevait à 515 millions de couronnes norvégiennes, soit une marge de 23,8 %, tandis que le bénéfice net ajusté s'établissait à 283 millions de couronnes norvégiennes, soit une marge de 13,1 %.
Les défis liés aux changes ont pesé sur les performances, réduisant le bénéfice brut de 21 millions de couronnes TT par rapport à l'année précédente et les revenus de 89 millions de couronnes. Les charges d'exploitation ont augmenté de 5 % sur base organique, soit une hausse de 10 millions de couronnes TT, tandis que la comptabilisation des charges liées au risque de non-remboursement a augmenté de 3 millions de couronnes TT.
Le bénéfice brut de la plateforme CPaaS a atteint 148 millions de NOK au cours des derniers douze mois, ce qui correspond à une croissance annuelle moyenne de 39 % depuis 2023. Les marges brutes de la plateforme CPaaS se situent à environ 40 %, contre environ 20 % pour les SMS traditionnels. Les événements facturables de WhatsApp ont augmenté de 194 % sur un an, tandis que les volumes RCS ont progressé de 112 %. La messagerie en ligne représente désormais 8 % du bénéfice brut total, soit trois points de pourcentage de plus que l'année précédente.
Les adjudications de contrats au deuxième trimestre 2026 se sont élevées à 53 millions de NOK, en hausse de 7 % par rapport au deuxième trimestre 2025. Les contrats SMS ont contribué à 31 millions de NOK, en hausse de 29 % par rapport à l’an dernier, tandis que les contrats CPaaS ont représenté 22 millions de NOK, soit 42 % des adjudications totales. La base de clients de l’entreprise possède environ 68 000 comptes sur 21 marchés, et les 10 principaux clients représentent environ 15 % des profits bruts. La rotation des clients d’entreprise s’est élevée à 2,2 % au cours du trimestre.
SMSPortal, consolidé depuis décembre 2025, a généré des revenus de 280 millions de NOK et un bénéfice brut de 77 millions de NOK, avec un EBITDA ajusté de 67 millions de NOK et une marge de 24 %. Le débit de messages de la plateforme a atteint 450 millions de messages annuels à la fin du trimestre, avec encore 770 millions de messages annuels en cours d'adoption. Web2SMS en Roumanie a permis à LINK de renforcer sa part de marché jusqu'à environ 20 %.
Le flux de trésorerie d'exploitation s'est élevé à 192 millions de NOK au cours du deuxième trimestre 2026, avec un taux de conversion de 88% de l'EBITDA ajusté des douze derniers mois. Le taux d'endettement net a atteint 1,9x l'EBITDA ajusté, dans la fourchette cible de 2,0 à 2,5x. La société a conclu un programme d'achat d'actions totalisant 169 millions de NOK.
Le secteur bancaire et d'assurance a représenté 19% des revenus, suivi par les plates-formes technologiques et logicielles à 17% et les télécommunications à 17%. Les supermarchés, la distribution et le e-commerce ont contribué à 14%, le reste étant réparti entre d'autres secteurs.
