Le bitcoin est resté inférieur à 86 000 $ lundi, alors que les traders évaluaient les attentes évolutives de la politique de la Réserve fédérale et les risques géopolitiques sur les marchés de l'énergie. Les chances de hausse de 25 points de base du taux par la Fed lors de sa réunion de septembre sont passées à 59,8 % contre 41,4 % la semaine précédente, selon l’outil FedWatch de CME Group, après des commentaires du nouveau président de la Fed, Kevin Warsh, selon lesquels la progression de l’inflation reste insuffisante, malgré une récente atténuation des données sur les prix de consommation.
M. Warsh a souligné au symposium de Jackson Hole que, bien que l'inflation soit revenue aux niveaux atteints en 2022, les tendances sous-jacentes n'ont pas sensiblement évolué, ce qui renforce les anticipations de poursuivie d'une politique contractante. Les indicateurs d'inflation préférés de la Fed – l'augmentation mensuelle de 0,2% du PCE-Core en juillet et la croissance annuelle de 3,2% – n'ont guère contribué à calmer les sentiments hawkish. Les traders se concentreront cette semaine sur les données relatives à l'emploi aux États-Unis, notamment sur l'impact de la hausse de juin des salaires dans le secteur privé et le nombre de demandes de chômage de mercredi, puis sur le rapport concernant les emplois non agricoles de vendredi, qui devrait indiquer la création de 50 000 nouveaux emplois en août, après la baisse de 23 000 emplois enregistrée en juin.
Les marchés du pétrole ont accru leur volatilité, avec le crudé Brent qui a dépassé 90 dollars le baril et le WTI qui s'est rapproché de 85 dollars, les niveaux les plus élevés depuis une semaine. Cette poussée s'est produite suite à des informations sur un accord énergétique soutenu par les États-Unis, qui confère à Washington un contrôle significatif des réserves de pétrole du Venezuela, avec des cibles de production de 1,5 million de barils par jour et des réserves évaluées à 5,4 milliards de dollars. Les actions européennes, y compris le DAX allemand, ont reculé de 0,7%, les chocs des prix de l'énergie pesant sur l'humeur. L'ex-Président Donald Trump a amplifié les tensions géopolitiques en publiant une vidéo générée par l'intelligence artificielle représentant des attaques sur le centre pétrolier iranien de l'île de Kharg.
La clôture hebdomadaire de Bitcoin a défendu sa moyenne mobile exponentielle à 50 semaines à 77 269 $, mais est restée inférieure à la moyenne mobile simple de 80 307 $ sur le temps de marche hebdomadaire, un niveau que Rafael Schultze-Kraft, co-fondateur de Glassnode, a signalé comme une condition préalable à une hausse durable. Les analystes ont averti que la reprise de BTC fait face à une forte résistance entre 81 000 $ et 86 000 $, où se rejoignent les coûts de base de détenteurs à long terme et la liquidité dense du carnet d'ordre. Les données de Glassnode ont montré que 1,05 million de BTC détenus par les investisseurs à long terme se concentrait dans cette plage, tandis que CryptoQuant a rapporté que les portefeuilles avec plus de 100 BTC avaient ajouté 60 000 BTC en août, compensant les ventes des détenteurs plus petits qui ont quitté le marché à des niveaux de neutralité.
Les perspectives techniques dépendent de la capacité de Bitcoin à regagner la barre des 80 000 dollars avant la clôture mensuelle d'août, qui montre actuellement une hausse de 25 % pour BTC/USD. L'échec à franchir la résistance de la tendance macrobaissière pourrait prolonger la durée de la phase baissière du cycle de quatre ans, selon le trader Rekt Capital.
