Baird a réitéré sa note Outperform et sa désignation « Bullish Fresh Pick » pour Mercury Systems Inc. (NASDAQ : MRCY), maintenant un objectif de prix de 130 $ USD. Les prévisions de la société, qui expireront le 31 décembre 2026, reflètent la confiance dans l'exécution de l'entreprise et sa visibilité à long terme, malgré une récente recul des actions.
Les actions de Mercury Systems ont clôturé à 91,36 $ le 21 août, en baisse de 3,05 % pour la session et de 19 % sur la semaine écoulée. La trading avant l'ouverture a entraîné une nouvelle baisse à 90,65 $. Ce plongeon s'est produit après les résultats du quatrième trimestre 2026 de la compagnie, qui ont inclut des revenus de 289,8 millions de dollars, dépassant les estimations des analystes de Wall Street de 6,1 % sur une base organique.
Le bénéfice par action ajusté s'est établi à 0,37 $, légèrement inférieur à l'estimation consensus de 0,38 $. Cependant, les réservations ont explosé de 93,1 % par rapport à l'année précédente, atteignant un record, tandis que le portefeuille total a atteint 1,945 milliards de dollars, en hausse de 38,4 % par rapport à l'année précédente. Baird a souligné que la baisse après les résultats ne correspond pas à la solidité opérationnelle de l'entreprise ni à sa trajectoire d'inflexion du marge.
D'autres analystes ont également revu leurs perspectives. Piper Sandler a augmenté son objectif de prix à 131 dollars tout en conservant un avis « surpondéré », et RBC Capital a porté son objectif à 120 dollars, contre 105, et maintenu un avis « surperformance ». Quatre analystes ont revu à la hausse leurs prévisions de profit pour la prochaine période.
Baird a noté que ses perspectives ne tiennent pas compte des potentiels contrats suivants liés à la plateforme CPA, à un accord-cadre de sept ans sur les missiles ou à le partenariat récemment conclu avec Palantir Technologies (PLTR). Les inquiétudes des investisseurs touchant la pression sur les marges et le léger retard des bénéfices ont contribué à la baisse des actions, malgré une croissance robuste des encaissements.
