Nayax Ltd. ha acordado adquirir IPS Group, Inc. por 350 millones de dólares en efectivo, ampliando su presencia en soluciones inteligentes de aparcamiento y de pago digital. La empresa israelí, cotizada en NASDAQ y TASE, financiará la operación con efectivo existente y con unos 150 millones de dólares en deudas vinculadas, lo que provocará un apalancamiento neto estimado en 3,8 veces en el cierre del acuerdo.
IPS Group, proveedor de sistemas inteligentes de aparcamiento habilitados para pagos con sede en San Diego, gestiona más de 250.000 plazas de aparcamiento en los Estados Unidos, el Reino Unido, Irlanda y Canadá. La adquisición valora a IPS en aproximadamente 17 veces su EBITDA ajustado previsto para 2026, de 21 millones de dólares, sin incluir sinergias. Se espera que IPS genere ingresos superiores a 90 millones de dólares en 2026, con más del 60% de ingresos recurrentes y un crecimiento orgánico del 20% aproximadamente con respecto a 2025.
La transacción está estructurada para ofrecer sinergias en el EBITDA a una tasa de ejecución superior a los 8 millones de dólares para 2029, principalmente mediante la migración del volumen de pagos de IPS a la infraestructura de procesamiento de Nayax y la expansión por Europa Continental. El equipo directivo de Nayax mantendrá la gerencia de IPS, con el CEO, Chad Randall, continuando al frente del negocio desde San Diego.
Se espera que el acuerdo se cierre en el cuarto trimestre de 2026, con el visto bueno de las autoridades reguladoras y sujetos a las condiciones habituales. Nayax indicó que la adquisición no se contempla en sus directrices para 2026. Los asesores financieros de Nayax fueron Jefferies LLC y Reed Smith LLP, mientras que IPS Group y Windjammer Capital Investors fueron asesorados por Harris Williams y Kirkland & LLP.
