Gray Media Group Inc. anunció planes para emitir $750 millones en notas senior garantizadas como parte de su estrategia de recaudación de capital más amplia.
La oferta tiene como objetivo refinanciar la deuda existente y apoyar la liquidez operativa, según se indicó en un informe regulatorio. Los fondos también se utilizarán para financiar posibles adquisiciones y propósitos corporativos generales, incluidas inversiones en tecnología para mejorar las capacidades digitales.
Gray Media, que opera una cartera de estaciones de televisión a lo largo de los Estados Unidos, ha enfrentado presión debido a la disminución de la recaudación publicitaria y los cambios en los hábitos de consumo de medios. La empresa ha perseguido la consolidación en los últimos años, incluyendo la adquisición de estaciones de otros emisores para ampliar su alcance.
Las notas senior garantizadas se clasificarán por delante de la deuda no garantizada existente en la estructura de capital, proporcionando a los prestamistas una mayor seguridad. Los términos de la oferta, incluidos las tasas de interés y las fechas de vencimiento, no se divulgaron en el informe. La empresa planea utilizar los fondos de las notas para pagar préstamos pendientes bajo su línea de crédito rotativo.
Gray Media no especificó un plazo para la oferta, pero destacó que procedería sujetos a las condiciones del mercado y las aprobaciones regulatorias. El movimiento sigue esfuerzos similares de recaudación de capital por parte de pares en el sector de la radiodifusión mientras las empresas se adaptan a los paisajes de medios en evolución.
