Der US-Dollar stieg am Mittwoch leicht an, angetrieben von stabileren Renditen der US-Treasur, während der Yen und das Euro im Rahmen knapper Handelsbedingungen zurückließen. Analysten nannten einen technisch überkauften Wochenmarkt und steigende US-Zinsen als wichtige Unterstützung für den Greenback, obwohl die Spekulation über eine Zinserhöhung der Bank of Japan im nächsten Monat anhielt.
Die Kursgewinne des Dollars erfolgten trotz der Äußerungen eines Vizegovernors der Bank of Japan, die die Erwartungen eines kurzfristigen Anpassungsmaßnahmen verstärkten. Laut der Studie hatten die Zinsänderungen in den USA weiterhin einen stärkeren Einfluss auf die Wechselkurse als die japanischen politischen Signale.
Der Euro fiel am Dienstag auf ein Fünf-Tages-Tief nahe 1,1640 US-Dollar, etwa mittig in seiner Rally seit der Ankündigung des US-Finanzministeriums, das Anleihekaufprogramm zu verdoppeln. Die Gemeinschaftswährung vermochte am Mittwoch die Marke von 1,1660 USD nicht zurückzugewinnen und tauchte kurzzeitig unter den 200-Tage-Durchschnitt von 1,1635 USD ab, wobei das Fibonacci-Rücksetzungsniveau von 61,8% bei 1,1625 USD weitere technische Referenzen liefert.
Gegen den Yen bewegte sich der Dollar auf dem Niveau von knapp 159,50 ¥, gegen seinen gestrigen Höchststand, aber immer noch auf seinem höchsten Niveau in sechs Sitzungen, bei rund 159,30 ¥. Der Greenback legte am Mittwoch marginal Gewinne zu, überschritt dabei das gestrige Höchstniveau im europäischen Handel. Der Fünf-Tage-Mittelwert bewegte sich erstmals seit der letzten Intervention der BOJ im Juli über den Zwanzig-Tage-Mittelwert und stärkte trotz bestehender Skepsis hinsichtlich Japans Politik die technische Aufwärtstendenz.
Die britische P운드 fiel am Dienstag um rund 0,4 %, was einer der größten Rückgänge in einem Monat war, und sank auf ein Fünf-Tage-Tief knapp unter 1,3585 US-Dollar – nahezu gleich dem 61,8% Rückgang seiner Gewinne seit dem Rückkauf durch den Treasury. Die Verluste erstreckten sich am Mittwoch auf fast 1,3570 US-Dollar, wobei das nächste technische Unterstützungsziel bei 1,3335–60 US-Dollar geprüft wird. Optionen im Gesamtwert von 840 Millionen britischen Pfund, die am 1,3550 US-Dollar ablaufen, erhöhen die Risiken bei kurzfristiger Positionierung.
Der kanadische Dollar blieb unter Druck angesichts der eskalierenden Handelskonflikt zwischen den USA und Kanada, während er jedoch im Vergleich zu anderen G10-Währungen gehalten blieb mit einem Rückgang von 0,25%. Der US-Dollar nähert sich dem Niveau von CAD1,3895 und liegt damit auch am Mittwoch unter diesem Niveau, während Widerstand auf etwa der letzten Wochenhöhe von CAD1,3910 festgestellt wurde. Weitere Aufwärtstargets umfassten die 20-Tage-Gleitende Mittel bei CAD1,3920 sowie das Gebiet um CAD1,3950–60. Die Drohung von US-Handelsbeauftragter Greer, bestimmte kanadische Importe zu verbieten, verstärkte die Aktivitäten am Markt.
Der australische Dollar erreichte am Dienstag fast 0,7190 US-Dollar, sein stärkstes Niveau seit Anfang Juni, bevor er seine Gewinne auf 0,7165 US-Dollar beschränkte. Die Währung blieb durch den fünftägigen gleitenden Durchschnitt und stärker als erwartet ausgefallene inländische Daten, darunter den Dienstagsbericht über die Verbraucherpreise und die Zahlen zur Haushaltsexpansion, unterstützt, was die Erwartungen einer weiteren Zinsschraube der Reserve Bank of Australia verstärkt hat.
Auf den aufstrebenden Märkten handelt der Dollar am oberen und unteren Rand des Bereichs von Dienstag gegenüber dem mexikanischen Peso und schließt innerhalb des Bereichs, wobei der Aufwärtstrend anhält. Der Dollar bewegte sich am Mittwoch über MXN16,99, wobei ein Anstieg über MXN17,00 ein Hoch von vergangener Woche nahe MXN17,08 freilegen würde. Der 20-Tage-Gleitmittelverlauf nähert sich MXN17,10 an, während das 38,2%-ige Korrigierungsniveau für den Rückgang von Ende Juli nahe MXN17,1365 liegt.
Der Dollar erholte sich am Dienstag von einem Dreijahres-Tief gegenüber dem Offshore-Yuan und schloss nahe der Marke CNH6,7225, bevor er am Mittwoch rund um das gleiche Niveau konsolidierte. Die People’s Bank of China erhöhte ihre tägliche Feststellung auf 6,7840 CNY von 6,7829 CNY, was den stabilen US-Dollar am Markt widerspiegelt.
Nach einer Pause aufgrund von Feiertagen wurden die indische Rupie durch höhere Ölpreise und einen allgemein stärkeren Dollar belastet und schlugen frühere Gewinne ein. Der Dollar erreichte am Dienstag nahezu 95,39 INR und kehrte am Mittwoch auf 95,56 INR zurück, blieb jedoch leicht unter dem Wochenhoch von über 95,76 INR.
Die US-Leitrente für zehnjährige Treasuries bewegten sich am Dienstag mit 3 bis 5 Basispunkten über die Curve, mit dem Zehnjährigen fast auf 6,67 %. Die europäischen Renditen waren etwas höher, und zwar um 1 bis 2 Basispunkte, während die Zuerlegungsrente für zwei Jahre rund 2 Basispunkte zunahm.
Die Goldpreise rückten am Dienstag um 1,3 % zurück, löschten damit die Gewinne der vergangenen beiden Tage und sanken auf ein Vier-Tage-Tief knapp unter 4.579 $. Die Analyse deutete auf ein Korrekturziel nahe 4.555 $ hin, falls das jüngere Aufwärtstrend – verbunden mit der Ankündigung des US-Finanzministeriums zur Rückkaufsablösung – rückgängig gemacht werden sollte. Silber musste um 70 $ Widerstand leisten und verzeichnete einen inneren Tag, wobei es innerhalb des Dienstagskursbereichs von 67,45 $ bis 69,95 $ blieb.
Im Oktober erholte sich Rohöl aus einem Dip unter 80 US-Dollar, was seiner ersten solchen Nähe seit Mitte August entspricht, und stieg auf neue Tagesspitzen nahe 83,30 US-Dollar, bevor es am Mittwoch über 80 US-Dollar hielt. Der Peak der letzten Woche lag bei fast 87,70 US-Dollar.
Die am Mittwoch veröffentlichten US-Daten umfassten das Defizit beim Handel mit fortgeschrittenen Gütern, den Warenbestand im Einzel- und Großhandel, die wöchentlichen Arbeitslosenansprüche sowie die Produktionsbefragung der Fed von Kansas City für August. Die Verbesserung des handelsdefizits im ersten Halbjahr 2026, das auf rund 534,8 Milliarden USD geschätzt wurde im Vergleich zu 716,6 Milliarden USD im ersten Halbjahr 2025, wurde als verzerrt durch das ergreifen von Zöllen, die im letzten Jahr eingeführt wurden, bezeichnet. Die wöchentlichen Arbeitslosenansprüche mit einem vierwöchigen gleitenden Durchschnitt von 204.000 per Mitte August blieben ein Schwerpunkt für die Widerstandsfähigkeit der Arbeitsmärkte.
Auch die Juni-Stichtagsumfrage zur beschäftigungsbezogenen Entwicklung in Kanada und ein Schätzung zum zweiten Quartalsdefizit des Handelsbilanzkontos wurden erwartet, wobei das Letztere einen Umschwung in ein Überschuss nach zwei Jahren Defizit in Anbetracht der jüngsten wirtschaftlichen Abkühlung zeigen dürfte.
