La empresa francesa de biotecnología Valerio Therapeutics anunció el jueves que adquirirá al desarrollador belga de inmunoterapias Etherna Immunotherapies NV por 30 millones de euros, financiados mediante una combinación de efectivo y acciones.
La transacción, estructurada a través de un acuerdo definitivo de compra de acciones, está supeditada a la aprobación de los accionistas en una asamblea general extraordinaria prevista para el 6 de octubre de 2026. Los accionistas existentes que detienen más del 70% de los derechos de voto ya se han comprometido a emitir votos irrevocables a favor del acuerdo.
Para cubrir la parte en efectivo y financiar el desarrollo continuo, Valerio recaudó 40,25 millones de euros a través de una colocación de inversión privada en activos públicos (PIPE). Esta financiación incluyó la emisión de 68.220.333 nuevas acciones ordinarias de un valor de 0,59 euros cada una, lo que supone un descuento del 25% sobre el precio promedio ponderado por volumen de los tres días anteriores. Tras la emisión, las nuevas acciones representarán aproximadamente el 13,7 % del capital social y de los derechos de voto de Valerio.
Artal International SCA lideró la colocación con una suscripción de €18,0 millones, seguida por Financière de la Montagne (€7,0 millones) y Saint James Luxembourg (€1,0 millones). El número total de acciones ordinarias de la compañía aumentará a 567.668.634 tras el cierre de la operación, que se prevé para el martes.
La adquisición se alinea con la estrategia de cartera de Valerio, que incluye los proyectos en fase clínica VTX-001, VTX-002 y VTX-003. La dirección asegura que la financiación ofrece un plazo suficiente para financiar los gastos operativos planificados durante al menos 18 meses.
Van Lanschot Kempen NV sirvió como asesor financiero exclusivo y agente de colocación, mientras que Goodwin Procter LLP proporcionó asesoramiento jurídico a Valerio. Las nuevas acciones están previstas para cotizar en Euronext Growth París, el martes.
