Cognyte Software Ltd. (NASDAQ: CGNT) informó que su rentabilidad del segundo trimestre fiscal superó en más de cuatro veces el crecimiento de las ventas, ya que su negocio de software se aceleró y los gastos disminuyeron.
Los ingresos operativos no GAAP aumentaron un 52,5% hasta 12,2 millones de dólares para el trimestre terminado el 30 de septiembre, comparado con 8 millones de dólares en el período del año anterior. Este ritmo de crecimiento, aproximadamente 4,4 veces más rápido que el aumento del 12% en los ingresos totales, puso de relieve la mejora de los márgenes a medida que la empresa ampliaba su base de clientes.
Los ingresos totalizaron 109,2 millones de dólares, un 12 % más que el año anterior y ligeramente superiores a los 108,51 millones de dólares estimados por consenso, según datos de InvestingPro. Los beneficios por acción no GAAP se situaron en 0,15 dólares, sobrepasando las previsiones de los analistas de 0,11 dólares en un 36 %.
Los ingresos por software, el segmento principal de Cognyte, ascendieron un 20,9% a 100,8 millones de dólares, frente a los 83,3 millones del año anterior. El software ahora representa el 92,3% de los ingresos totales, lo que supone un aumento significativo frente al 86% del trimestre del año anterior. Los ingresos recurrentes aumentaron un 18,4% a 56,2 millones de dólares, lo que representa el 51,4% de los ingresos totales. Los ingresos por servicios profesionales se redujeron a 8,4 millones de dólares frente a los 14,2 millones del año anterior.
El margen bruto no GAAP se amplió en 154 puntos básicos hasta el 73,7%, y el EBITDA ajustado aumentó un 35,7%, hasta 14,9 millones de dólares, desde 11,0 millones de dólares. El resultado operativo GAAP se duplicó hasta 4,7 millones de dólares, y el resultado neto GAAP aumentó a 5,1 millones de dólares, procedentes de 2,7 millones de dólares.
Cognyte ganó 40 nuevos clientes en el primer semestre de 2027, en comparación con los 31 del mismo período del año anterior. La empresa espera firmar aproximadamente $20 millones en acuerdos en EE. UU. en cuentas gubernamentales federales, estatales y locales durante todo el año fiscal.
En el balance, Cognyte tenía 102,2 millones de dólares en efectivo y cero deuda. El flujo de efectivo operativo se tornó positivo en 1,1 millones de dólares para el trimestre, una mejora considerable frente a los 6,3 millones de dólares negativos del año anterior.
La empresa mantuvo su punto medio de ingresos para el ejercicio fiscal 2027 en 448 millones de dólares, estrechando el margen de directrices hasta un 2% más o menos. Reafirmó un objetivo de EPS no GAAP de 0,47 dólares y proyectó un margen bruto no GAAP del 73,5%, una mejora de 50 puntos básicos. Se espera que los ingresos operativos no GAAP del ejercicio completo alcancen los 56 millones de dólares, con un EBITDA ajustado de 68 millones de dólares, lo que implica un crecimiento superior al 40%.
De cara al ejercicio fiscal 2028, Cognyte dirige sus ingresos a aproximadamente 500 millones de dólares y a un margen de EBITDA ajustado de aproximadamente el 20%, frente al 15% previsto para el ejercicio actual.
Las acciones subieron un 3,89 % en la negociación previo al mercado tras el anuncio de los resultados. La acción se cotizaba por última vez a cerca de 8,02 dólares, bajando desde un máximo de 52 semanas de 12,31 dólares y muy por debajo de los objetivos de precio de los analistas, que alcanzan los 14 dólares.
