nCino meldete Ergebnisse für das zweite Quartal, die hinter den Erwartungen der Analysten blieben und damit im Nachhandel die Aktien zurückwarf. Der Anbieter von Cloud-Bankensoftware posted ein ajusteres EPS von 0,05 USD und verfehlte damit das Konsens von 0,2658 USD um 0,2158 USD oder 81,2 %. Der Gesamtumsatz stieg um 8 % im Jahresvergleich auf 161 Millionen USD und übertraf damit die Prognose von 159,14 Millionen USD leicht.
Die Abonnements-Umsätze, der wichtigste Wachstumstreiber des Unternehmens, stiegen um 10 % auf 143,5 Millionen US-Dollar, wobei sie in konstanten Währungen um 10 % zulegten. Genaue Abonnements-Umsätze erhöhten sich um 12 % im Vergleich zum Vorjahr. Die Umtragungs-Umsätze für Hypotheken in den Vereinigten Staaten nahmen jedoch ab um 1 % auf 20,6 Millionen US-Dollar. Die Umsätze für Professional Services reduzierten sich um 3 % auf 17,5 Millionen US-Dollar, wobei sich die Bruttomarge in diesem Segment um 600 Basispunkte auf 3 % verbesserte. Die nicht-vereinigten Staaten-relevanten Umsätze beliefen sich auf 36,4 Millionen US-Dollar, eine Steigerung von 9 % gegenüber dem Vorjahr, während die Abonnementsumsatz in internationalen Märkten um 13 % stiegen, und zwar trotz einer Währungsschwankung von 200.000 US-Dollar.
Der operative Überschuss stieg im Non-GAAP-System um 36 % auf 40,8 Millionen US-Dollar, was 25 % des Gesamtumsatzes entspricht. Der freie Cashflow stieg um 170 % auf 34 Millionen US-Dollar, während das Unternehmen in den letzten zwölf Monaten eine Gewinnmarge von 61,61 % aufrechterhielt. Der aktuelle Betrag lag bei 0,89.
nCinos Aktienrückkaufprogramm begann und umfasste den Kauf von rund 4,2 Millionen Aktien auf dem offenen Markt zu einem durchschnittlichen Preis von 15,41 US-Dollar pro Aktie für 65 Millionen US-Dollar. Ein beschleunigtes Aktienrückkaufprogramm, das im März abgeschlossen wurde, umfasste den Rückkauf von 6 Millionen Aktien zu einem durchschnittlichen Preis von 16,57 US-Dollar je Aktie für 100 Millionen US-Dollar. Seit April 2025 hat das Unternehmen 15,8 Millionen Aktien zu einem durchschnittlichen Preis von 18,99 US-Dollar für insgesamt 300 Millionen US-Dollar zurückgekauft. Der Vorstand genehmigte zusätzliche 100 Millionen US-Dollar für zukünftige Rückkäufe.
Die Aktien von nCino schlossen die reguläre Sitzung bei 20,81 USD, ein Minus von 0,67 % im Vergleich zum Vorabschluss von 20,95 USD. Im nachbörslichen Handel fiel die Aktie auf 20,10 USD und bewegte sich damit um 3,41 % im Minus, also um 0,71 USD. Der 52-Wochen-Hochwert liegt weiterhin bei 33,92 USD, während der 52-Wochen-Tief bei 13,80 USD liegt, was bedeutet, dass das Papier etwa 40,8 % unter seinem Hoch und 45,7 % über seinem Tief notiert.
Für das dritte Quartal rechnet nCino mit Gesamtumsätzen zwischen 161,25 Millionen und 163,25 Millionen US-Dollar, mit Abonnementsumsätzen von 143,25 Millionen bis 145,25 Millionen US-Dollar. Das operative Ergebnis (non-GAAP) liegt erwartet im Bereich von 42 Millionen bis 44 Millionen US-Dollar. Die Prognose für das gesamte Geschäftsjahr wurde angehoben, mit Gesamtumsätzen von 644 Millionen bis 647 Millionen US-Dollar, Abonnementsumsätzen von 573,5 Millionen bis 576,5 Millionen US-Dollar und einem operativen Ergebnis (non-GAAP) von 171 Millionen bis 174 Millionen US-Dollar. Der Freie Cashflow wird auf 137 Millionen bis 142 Millionen US-Dollar geschätzt, während die Nettozukäufe zum jährlichen Vertragswert auf 60 Millionen bis 65 Millionen US-Dollar veranschlagt werden.
Das Management hob die starken Unternehmensneuverträge hervor. 20 der grössten US-Unternehmenskunden gemäss dem Wert ihrer Assets – mit einem Gesamtwert von über 900 Milliarden USD – unterzeichneten ausgerechnet Neugewinnung auf. Die durchschnittlichen ACV-Zuwächse betrugen über 10%. Über 230 Kunden haben AI Intelligence Units erworben, und das permanente Kreditüberwachungssystem des Unternehmens analysiert täglich mehr als 40 Kredit-und operativen Indikatoren mit Hilfe von deterministischen Modellen und grossen Sprachmodellen.
