Die Decentral Finance (DeFi)-Kreditvergabeplattform Compound investiert 52 Millionen Dollar und bildet ein neues Führungsteam, um sich auf institutionelle Kunden umzustellen. Der Schritt folgt einem nachhaltigen Rückgang der auf der Plattform gesperrten Vermögenswerte, die fünf Jahre zuvor ihren Höchststand erreicht hatten, bevor sich der Interesse der Retail-Handelskunden zurückgebildet hat.
Compound, das die on-chain-Kreditvergabe und -kreditaufnahme revolutionierte, hat seine Gesamtwertgesperrte Werte (TVL) seit den Höchstständen erheblich zurückgegangen. Die Plattform konzentrierte sich zuvor auf dezentrale Governance und unbeschränkten Zugang, was zuvor eine breite Basis von Retail-Usern anzog, aber die Interessen haben sich seitdem zurückgebildet, als sich der Markt konsolidierte und die Risikobereitschaft in DeFi zurückging.
Um der Veränderung in der Nachfrage gerecht zu werden, wird das neue Führungsteam von Compound die institutionellen Partnerschaften, einschließlich Banken, Vermögensverwaltern und Unternehmenskassen, priorisieren. Die 52-Millionen-Dollar-Allokation wird für Produktentwicklung, Compliance-Infrastruktur und direkte Ansprache potenzieller institutioneller Kunden eingesetzt werden. Die Mittel werden innerhalb der nächsten 18 Monate eingesetzt, wobei ein Teil für die Erweiterung von Sicherheitenoptionen und die Verbesserung von Risikomanagement-Tools eingeplant ist, die sich an die Anforderungen der institutionellen Kunden anpassen.
Der Governance-Token der Plattform, COMP, hat seine Marktkapitalisierung und Handelsvolumen parallel zum Rückgang der TVL zurückgegangen. Das neue Führungsteam, das von einem ehemaligen traditionellen Finanzfachmann mit Erfahrung in strukturierten Krediten angeführt wird, strebt danach, den Graben zwischen DeFi-Transparenz und institutionellen Risikokontrollen zu überbrücken. Das Team umfasst Spezialisten für regulatorische Compliance und Enterprise-Grade-Technologieintegration.
Analysten vermerken, dass Compounds Umstellung ein breiteres Trend unter DeFi-Protokollen ist, die sich bemühen, dezentrale Infrastruktur mit institutioneller Akzeptanz zu vereinbaren. Während einige Protokolle in der Lage waren, institutionelles Kapital anzuziehen, haben andere Schwierigkeiten, die dezentrale Governance mit den strengen Anforderungen von regulierten Einheiten in Einklang zu bringen. Der Erfolg von Compounds Strategie hängt davon ab, ob die Plattform skalierbare Lösungen bereitstellen kann, die sich an institutionelle Standards anpassen, ohne die Kernprinzipien von DeFi zu kompromittieren.
